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Comment calculer la valorisation des flux de trésorerie disponibles avec excel



Cash flows (FCF) est une mesure de l'encaisse disponible pour faire des paiements d'intérêts aux créanciers potentiels et investisseurs en fonds propres et sert à évaluer une entreprise avant d'effectuer des investissements ou de décisions de prêt. Savoir comment calculer la valorisation des flux de trésorerie disponibles avec Excel peut donner les investisseurs et les prêteurs un avantage concurrentiel pour prendre des décisions. Une grande partie des informations requises pour une évaluation des flux de trésorerie disponibles se trouvent sur le compte de résultat et des flux de trésorerie d'une entreprise.

Instructions

Flux de trésorerie

• Tapez « Nouveau financement par emprunt » dans la cellule A3 et entrez le chiffre correspondant pour la période dans la cellule B3. Tapez « Remboursement de la dette » dans la cellule A4 et engager le remboursement de la dette totale pendant la période dans la cellule B4.

• Entrez « Emprunt Net » dans la cellule A5. Entrez la formule « = B3-B4 » dans la cellule B5 pour calculer votre besoin net de financement figure.

• Tapez « Cash Flow d'exploitation » dans la cellule A6 puis entrez le chiffre correspondant de votre déclaration des flux de trésorerie dans la cellule B6. Tapez « Immobilisations » dans la cellule A7 et entrez le chiffre correspondant de votre compte de résultat dans la cellule B7.

• Entrez « Free Cash Flow à l'équité » dans la cellule A8. Entrez la formule "= B6-B7 + B5 » dans la cellule B8 pour arriver à votre premier chiffre d'autofinancement libre. Flux de trésorerie disponibles aux capitaux propres est une mesure de la FCF du point de vue des créanciers et des actionnaires.

• Sauter une ligne. Tapez « Frais d'intérêt » dans la cellule A10 et entrez le chiffre approprié dans la cellule B10. Tapez « Taux d'imposition » dans la cellule A11 et entrez le taux de l'impôt sur le revenu pour la période dans la cellule B11. Consulter votre déclaration de revenus de l'année précédente pour localiser votre taux de l'impôt sur le revenu.

• Type « Free Cash Flow à l'entreprise » dans la cellule A12. Entrez la formule "= B6 + (B10 * (1-B11))-B7" dans la cellule B12 pour calculer votre deuxième figure de cash-flow libre. Flux de trésorerie disponibles de l'entreprise est une mesure de la FCF du point de vue de la société à évaluer.

Évaluation de la FCF

• Sauter une ligne. Tapez « Coût en Capital » dans la cellule A14 et entrez le taux d'intérêt moyen de toutes les dettes de la société, ou le taux d'intérêt escompté de la dette future, dans la cellule B14.

• Tapez « A estimé le taux de croissance » dans la cellule A15 et entrez le chiffre approprié pour la période, en termes de revenu brut, dans la cellule B15.

• Sauter une ligne. Tapez « FCF Valuation » dans la cellule A17 et entrez la formule « = B8/(B14-B15) » dans la cellule B17 pour arriver à votre chiffre d'évaluation de cash-flow libre.